秘密保持徹底・譲渡企業手数料0円・市川周辺の中小企業M&A相談
中小M&Aガイドライン遵守
評価額と、最終的な手取りを分けて考える。
最初に「株式を売るのか、事業や資産を譲るのか」「不動産を含めるのか」を整理します。同じ会社でも、譲渡対象と承継条件によって比較する金額が変わります。
企業価値
事業の収益力や資産を評価する考え方です。EVなどの用語は、現預金や非事業用資産を含む範囲と評価基準日を確認します。
株式価値
株主に帰属する価値です。現預金・借入金などの調整を確認し、企業価値と同じ金額として扱わないようにします。
譲渡価格
調査結果や引継ぎ条件を踏まえ、当事者が合意する対価です。概算評価がそのまま最終価格になるとは限りません。
最終的な手取り
税金や費用、譲渡する側が負担する精算等を踏まえた金額です。事業譲渡で会社が受け取る代金は、株主個人の手取りとは別です。
承継後も残る利益を確認する。
直近の黒字だけでなく、通常の営業で繰り返し得られる利益を整理します。一時的な補助金や特別な損益、役員報酬、親族への賃料などは、内容と根拠を確認して調整します。
増額の調整だけをしない
社長が担っていた営業・現場管理を代替する人件費、必要な設備更新、適正な賃料も見込みます。市川の店舗なら常連客や店長の継続、工場なら主要顧客への依存や技能者の引継ぎなど、利益を支える条件を説明できる資料が大切です。業種名や売上高だけで一定の倍率を当てはめません。
土地・建物と借入を、事業から切り分けて整理する。
本八幡・行徳の店舗、原木・湾岸周辺の工場や倉庫など、拠点の契約条件は承継後の運営に関わります。所在地だけで価値やリスクを決めず、物件ごとに確認します。
誰が所有しているか
会社所有、経営者個人所有、賃借を区別し、売却対象・残す資産・譲渡後の賃料を整理します。収益評価に反映した資産を重ねて加算しないよう、評価方法を揃えます。
借入・担保・保証
残高だけでなく担保設定、返済条件、経営者保証を確認します。保証解除や担保の扱いは、金融機関との協議結果を確かめます。
使い続けられるか
賃貸借の期間・更新・用途・承諾条項、修繕や原状回復を確認します。工場・倉庫では浸水対策や過去の利用履歴なども調査論点です。
物件の調査項目は、既存の市川の工場・倉庫M&Aと不動産DDで詳しく紹介しています。
診断前にあると便利な6つの資料。
すべて揃っていなくても相談できます。初回は概要から始め、秘密保持と開示範囲を決めて必要な資料を確認します。
| 資料 | 確認したい内容 |
|---|---|
| 決算・月次 | 直近数期の決算書、試算表、月別売上。季節性、一時損益、利益の変動理由。 |
| 借入・資金 | 借入明細、現預金、売掛・買掛。返済条件、担保・保証、必要な運転資金。 |
| 顧客・受注 | 匿名化した顧客別売上、主要契約、受注残。顧客集中、継続条件、採算。 |
| 人材・役割 | 役割別の人数、資格、雇用条件。社長や特定の担当者に依存する業務。 |
| 不動産・設備 | 固定資産台帳、登記・賃貸借・リース資料。所有者、更新費用、譲渡対象。 |
| 許認可・条件 | 許認可、重要契約、希望する雇用・屋号・引継ぎ期間。実行前に必要な手続。 |
相談では概算額だけでなく、評価の前提、追加確認事項、守りたい条件を整理します。その後の調査や契約の順序はM&Aの流れをご覧ください。税務・法務の個別判断は専門家と確認します。